什么是定投计算器？
定投计算器帮助您估算美元成本平均法的收益。
何时使用此计算器
- 当您收到奖金、遗产或退税时，希望逐步投入而非冒险在不当时机进行一次性购买。
- 当您刚开始基于薪资投资，需要简单、自动且可持续的系统时。
- 当您想用自己的数据证明月度投资是否比攒一次性付款更适合您的目标时。
- 当规划退休、房屋首付或子女教育基金等多年目标时。
- 当比较缴款频率以找到匹配您现金流的节奏时。
- 当市场波动让您犹豫时——定投将犹豫不决转化为有纪律、可重复的计划。
步骤:
- 输入每月投资和期限。
- 输入起始和最终价格。
- 查看总投资和投资回报率。
- 可选添加预期通胀率以查看今天美元和名义值的结果。
- 查看结果：总投资、总股数、每股平均成本、最终价值和投资回报率。
- 尝试不同的价格路径和持续时间，了解波动性和时间如何影响您的平均成本。
公式
期间购买的股票 = 月投资额 ÷ 该期间价格
总股数 = 所有月度股票购买之和
每股平均成本 = 总投资额 ÷ 总股数
最终价值 = 总股数 × 最终价格
利润 = 最终价值 − 总投资额
投资回报率 = (利润 ÷ 总投资额) × 100
使用场景
- 投资规划
- 策略比较
- 投资组合构建
- 通过可预测的月度存款规划长期储蓄目标，如首付或退休基金。
- 比较每周、每两周和每月的缴款计划，查看哪种频率最适合您的现金流。
主要优势
- 定期投资增长预测
- 定投与一次性投资比较
- 缴款对总投资组合的影响
- 长期财富积累模拟
- 支持每周、每两周和每月计划，以便您可以将缴款与薪资周期匹配。
专业提示
- 无论市场状况如何继续缴款
- 定投降低一次性投入的择时风险
- 持续投资胜过择时交易
- 对于10年以上的目标（如退休），使用通胀调整后的结果。
- 随着基本面变化偶尔重新评估最终价格假设，但避免对日常噪音做出反应。
需要避免的常见错误
- 在市场下跌时卖出导致锁定损失
- 选择错误的资产配置
- 在市场波动期间停止缴款
- 仅凭几个月的结果来评判长期定投计划，而该策略的优势只有多年才能显现。
- 在预测未来几十年时忘记通胀——20年后名义上的260,000美元买不到今天260,000美元的商品。
关键术语解释
- 定投法：固定金额定期投资
- 一次性投资：一次性全额投资
- 波动性：短期价格波动
- 投资期限：距提款的年数
- 名义回报与实际回报：通胀调整前（名义）和调整后（实际）的结果。
相关概念
- 一次性投资与定投：先锋研究发现一次性投资在约68%的12个月窗口中击败定投，这也是定投的吸引力所在：它以较小的预期回报损失换取了大幅降低的后悔风险。
- 复利：定投存款推动复利增长。我们的复利计算器显示当回报在10年、20年或30年中复利时，相同的月度缴款如何增长。
- 复合年增长率：要诚实地评判定投计划，您需要一个公平的年化数字。我们的CAGR计算器将不均匀的回报转换为单一平滑的年增长率以便于比较。
- 投资规划：将定投结果与完整的退休预测配对。我们的投资计算器模拟缴款和预期回报的长期投资组合增长。
- 退休目标：月度投资是大多数退休计划的引擎。我们的退休计算器预测您的缴款计划是否能在目标年龄前达到目标余额。
示例
从$100到$150，24个月每月投资$500，收益率约为40%。
解读您的结果
首先查看每股平均成本。如果它低于起始和最终价格之间的中点，定期购买就完成了任务——您支付了低于市场平均价格的费用，因为在较便宜的月份购买了更多股票。接下来检查总股数和最终价值：这些告诉您在预计结束价格下您的努力价值。ROI线是主要数字——上例中的21.79%意味着每投资1美元在结束价格下增长到约1.22美元。
然后比较名义值和通胀调整后的值。如果您的目标是几十年后，实际价值才是重要的数字。最后，使用不同价格路径运行相同输入。如果结果几乎不变，您的计划是稳健的；如果结果剧烈波动，预测对价格敏感。该工具是规划镜头而非预测——其真正价值在于证明持续足够长时间的适度月度投入可以转化为有意义的财富。